電子復合功能材料在智能手機中的應用

電子結構功能性器件行業經過多年的發展，生產技術已趨于成熟，沖壓、模切等通用技術本身不存在太高的操作門檻。但隨著功能性器件行業產品迭代速度加快，產品出現定制化、異形化、高精密度、多功能復合等特點，簡單的沖壓模切加工或單一材料單一功能規格形狀的傳統型功能性器件產品已不再能夠滿足當前行業的技術要求，行業對產品設計、材料復合、加工精度、工藝開發、質量穩定性等方面的技術門檻越發提高。

電子結構功能性器件行業的上游企業主要為膠帶、保護膜、泡棉和離型材料等原材料生產企業。膠帶、保護膜等屬于常規原材料，具有通用性。功能性器件企業的上游原材料生產和供應企業眾多，原材料的市場供應較為充足。上游行業對功能性器件行業的影響主要體現在材料選擇和價格上。從材料選擇上看，上游新材料的不斷出現會給功能性器件企業在材料復合、工藝創新和產品的應用拓展上提供更多可能性，促進功能性器件企業產品品類的不斷豐富和技術水平的不斷提高。從價格上看，全球石油市場價格通過對塑膠粒子的價格影響決定了原材料行業的價格波動。而原材料價格的變化則直接影響生產成本和利潤水平。

電子結構功能件產品根據終端產品具體應用區域的不同，具體可以分為應用于消費電子和新能源汽車的電池電芯和電池包的電池類功能性器件、應用于筆記本電腦結構件模組的結構類功能性器件以及應用于顯示屏、防護玻璃等光學類零組件的光學類功能性器件。

1、電池類功能性器件

人電池類功能性器件主要是為智能手機、平板電腦等消費電子和新能源汽車的電池電芯及電池包實現內、外部的絕緣、保護、固定、粘貼、緩沖等功能的器件。

電池類功能性器件按實現的主要功能可細分為絕緣類功能性器件、保護類功能性器件、結構固定類功能性器件、粘貼類功能性器件、緩沖類功能性器件，具體產品如下：

（1）絕緣類功能性器件

應用在鋰電池中的絕緣類功能性器件主要包括絕緣膠紙、絕緣片等，其能夠在鋰電池及其它電子元器件之間起到絕緣及屏蔽作用，可避免鋰電池發生短路、漏電等故障。

（2）保護類功能性器件

應用在鋰電池中的保護類功能性器件主要包括各類規格的保護膜及頂貼片，其主要實現對鋰電池相關產品及生產制程的防護功能。

（3）結構固定類功能性器件

應用在鋰電池中的結構固定類功能性器件主要包括底托片、絕緣罩板等，其主要實現鋰電池電芯與電池包在其安裝區域的固定及支撐。

（4）粘貼類功能性器件

應用在鋰電池中的粘貼類功能性器件主要包括單/雙面膠帶等，其主要起到替代傳統鉚釘、螺絲等機械緊固器件，從而實現鋰電池內外部各器件間的物理連接、固定、支撐作用的功能。

（5）緩沖類功能性器件

應用在鋰電池中的緩沖類功能性器件主要包括泡棉、緩沖墊，其主要起到避免各部件間的震動傳導及密封、吸收沖擊能量、壓縮填補空隙等作用。

2、結構類功能性器件

結構類功能性器件系筆記本電腦的重要零組件，其主要應用于筆記本電腦的結構件中，以實現外部塑形、支撐以及內部保護、導電導熱、粘貼、緩沖等功能需求。主要結構類功能性器件產品具體應用情況如下：

結構類功能性器件按實現的主要功能可細分為結構固定類功能性器件、保護類功能性器件、導電導熱類功能性器件、粘貼類功能性器件、緩沖類功能性器件，具體產品如下：

（1）結構固定類功能性器件

應用在筆記本電腦的結構固定類功能性器件主要包括面框貼片、觸摸板貼件及內部件麥拉等，主要為筆記本前框、觸摸板及內部結構件等提供支撐、固定的作用。其中，面框貼片是在筆記本電腦產品輕薄化趨勢下，針對傳統的注塑件面框結構件的優化替代，可在保證美觀、保護功能和承載結構的基礎上，有效減少筆記本電腦屏幕的厚度及重量。

（2）保護類功能性器件

應用在筆記本電腦的保護類功能性器件主要包括保護膜、喇叭網等，其中：保護膜主要實現對前框、觸摸板相關產品生產制程進行防護，實現防刮、防塵等功能；喇叭網主要用于筆記本電腦喇叭、聽筒的防塵保護。

（3）導電導熱類功能性器件

應用在筆記本電腦的導電導熱類功能性器件主要系導電泡棉、銅箔、鋁箔等，其主要用于增強筆記本內部各電子元器件之間的電能傳導，防止因靜電產生超高電壓進而擊穿電子元器件。

（4）粘貼類功能性器件應用在筆記本電腦的粘貼類功能性器件主要系單/雙面膠帶，其主要用于替代傳統鉚釘、螺絲等機械緊固器件，實現電子元器件之間的物理連接、固定、支撐作用。

（5）緩沖類功能性器件

應用在筆記本電腦的緩沖類功能性器件主要系不同規格的泡棉，其主要起到避免各部件間的震動傳導及密封、吸收沖擊能量、壓縮填補空隙等作用。

3、光學類功能性器件

光學類功能性器件主要應用于手機、平板等消費電子產品光學類零組件中，具體應用情況如下：

光學類功能性器件主要包括擴散片、防爆膜、遮光膠帶等。其中：擴散片主要利用光通過不同介質擴散層會發生折射、反射和散射現象的原理，從而達到屏幕顯示光線均勻、細膩的效果；防爆膜主要用于手機等智能終端玻璃蓋板的防爆防護；遮光膠帶主要作用系防止顯示屏漏光。

主要功能性膜材料

功能高分子材料源于20世紀60年代末期，通過在高分子上修飾反應基團，使其具有化學反應活性、催化活性、導電性及生物相容性等特殊功能。相較于傳統高分子材料，功能高分子材料不僅具備理化特性，還因經修飾的特殊基團而具有其他特殊性能，備受矚目。

功能高分子材料兼具傳統高分子材料的性能和特殊修飾基團帶來的特性，按功能特性可以分為具有反應型、光、電、生物醫用、環境降解、形狀記憶、吸附分離、液晶、導熱等功能的高分子材料，按照結構可以分為主鏈型、側鏈型和接合型3種。

在電子功能結構件里面，除了金屬和注塑件外，功能高分子膜材占了主要部分。從產品類型看，聚酯膜消費總量遙遙領先，超98%，是功能性膜材料的主要產品。含氟膜、聚酰亞胺膜等，占比僅1.6%，但其市場規模占比高達18%，高的技術門檻與高昂的單價，及在特定應用領域的不可替代性，決定了其巨大的發展潛力。

聚酯膜

聚酯薄膜（PET）是以聚對苯二甲酸乙二醇酯為原料，采用擠出法制成厚片，再經拉伸制成的薄膜材料。

作為當前工業中間材料和未來戰略性新興產業中重要的新材料，聚酯薄膜是一種綠色、環保、綜合性能優異的高分子薄膜材料。其具有優異的物理性能、化學性能及尺寸穩定性、透明性、可回收性，可廣泛的應用于磁記錄、感光材料、電子、電氣絕緣、工業用膜、包裝裝飾、屏幕保護、光學級鏡面表面保護等領域。

國外代表企業有日本東麗、帝人-杜邦、韓國SKC、伊士曼、三菱、3M等該擁有核心技術，掌握著市場的話語權。

中國聚酯薄膜行業生產階段代表企業有裕興股份、和順科技、雙星新材、國風新材、東材科技、大東南、長陽科技、激智科技、華信新材等，多集中于通用膜，特種功能性薄膜技術難以供應，部分高性能聚酯薄膜品種仍依賴進口。

含氟膜

含氟聚合物是指高分子聚合物中與C-C鍵相連接的氫原子全部或部分被氟原子所取代的一類聚合物。

由于氟原子具有較低的極化率、最強的負電性，較小的范德華半徑。因而與其他常規聚合物相比，含C-F基團的氟聚物常具有多方面的優異性，如耐熱性、耐化學腐蝕性、耐候性、耐溶劑性、低可燃性、高透光性、低磨擦性、低折射率、低表面能、低吸濕性和超強的耐氧化性等。

含氟膜市場整體專業化程度高，生產企業往往具備較高的技術積累和產業鏈集成基礎。目前全球主要的生產企業多集中于美、日等發達國家，如戈爾（PTFE膜）、科慕（PFA膜、ETFE膜、FEP膜）；杜邦（PVF膜）；霍尼韋爾（PCTFE膜）；阿科瑪、吳羽、索爾維（PVDF膜）等。

聚酰亞胺膜

聚酰亞胺（PI）是指分子結構主鏈中含有酰亞胺結構的高分子聚合物，聚酰亞胺是一個非常龐大的家族，高性能PI的主鏈大多以芳環和雜環為主要結構單元。

PI具有最高的阻燃等級、電氣絕緣性能、機械性能、化學穩定性、耐老化性能、耐輻照性能、低介電常數和高電絕緣等，被譽為“21世紀最有希望的工程塑料之一”。廣泛應用于柔性線路板、消費電子、高速軌道交通、風力發電、5G通信、柔性顯示、航天航空等多個領域。

電子級PI薄膜因價格高昂，技術壁壘高，也被稱為“黃金薄膜”。其產業集中度較高，目前主要由美國杜邦、日本東麗、日本鐘淵化學、韓國SKC、日本宇部興產（Ube）等企業壟斷。

行業發展情況

1、功能性器件行業概況

功能性器件是指在終端產品有限空間內實現防護、粘貼、固定、緩沖、屏蔽、防塵、絕緣、散熱等特定功能的產品。功能性器件能夠替代螺絲等傳統機械零件使終端產品更加輕薄化、多功能化。功能性器件是保證下游終端產品能夠正常運作的重要輔助性器件，其性能和品質的好壞直接影響著終端產品的質量、可靠性、性能以及使用壽命等。

功能性器件性能多樣、應用廣泛，應用領域涉及經濟社會發展的方方面面，主要包括消費電子、新能源汽車、工業電子、醫療電子等領域，功能性器件行業的發展與其下游行業發展息息相關。

消費電子功能性器件主要應用于手機、平板電腦、筆記本電腦等消費電子產品的電池、結構件、光學類零組件中，在電池、結構件及光學類零組件中發揮絕緣、保護、固定、粘貼、緩沖等作用；新能源動力電池功能性器件主要應用于新能源汽車的電池，為新能源汽車的動力電池起到絕緣、保護、固定等作用。由于終端產品種類繁多、更新迭代較快，且終端產品具體應用區域各異，故功能性器件定制化程度較高，產品種類繁多。

2、功能性器件行業的市場規模、競爭格局和市場化程度

（1）功能性器件行業的市場規模

功能性器件主要應用于消費電子和新能源汽車兩大領域，行業下游客戶主要為消費電子、新能源汽車零組件生產企業及制造服務企業。近年來，作為國家大力發展和著重培育的戰略新興支柱行業，消費電子行業和新能源汽車行業逐步成長為我國社會經濟中產業鏈輻射長、資源集成度高和技術進步快的重點產業領域。同時，在物聯網、5G和新能源電池等技術的不斷發展和普及的推動下，消費電子行業和新能源汽車行業進入不斷升級換代的快速發展新時期。功能性器件行業是消費電子行業和新能源汽車行業的重要輔助和配套行業，行業的市場容量、發展空間、技術發展方向等與下游應用行業緊密相連。

（2）功能性器件行業的競爭格局和市場化程度

功能性器件行業是市場化程度高、競爭充分的行業。國內的功能性器件生產企業眾多且下游客戶對于功能性器件的定制化需求不同。因此，國內的功能性器件生產廠商形成了穩定的下游客戶群體和細分應用領域。

一方面，我國功能性器件行業受下游行業產業分布較為集中的影響，消費電子領域和新能源汽車領域產業集聚的珠江三角洲、長江三角洲和環渤海地區，也聚集了大量為前述客戶提供配套功能性器件的生產廠家，功能性器件行業地域分布較為集中。

另一方面，隨著消費者對于消費電子和新能源汽車等終端產品的性能、質量、安全性等要求越來越高，下游客戶對于功能性器件生產廠商也普遍采用嚴格的供應商準入+長期合作的模式。生產規模大、技術水平高、響應速度快的功能性器件生產商將獲得更多優質、強大的客戶資源推動行業向專業化、高附加值化的方向發展。

下游行業市場規模、競爭格局和發展趨勢

（1）消費電子行業概況

1）智能手機市場

①市場規模

近年來，隨著智能手機的逐漸普及，智能手機市場進入存量時代，智能手機的市場需求以更新換代為主。同時，智能手機行業的集中度也進一步提升，全球前五大廠商的市場份額由2015年的56.4%提升至2021年的71.0%。但伴隨著5G時代的漸行漸近，“5G換機”的消費期待為智能手機市場規模新一輪的爆發增長奠定堅實的基礎。5G技術的應用，為智能手機市場發展注入了新的活力，5G智能手機將成為智能手機未來的發展方向。

2011年-2021年，全球智能手機出貨量由4.95億臺增長至13.58億臺，年復合增長率約10.62%。同時，中國已成為全球重要的智能手機市場，2021年國內智能手機出貨量達到3.43億臺，占全球手機出貨量的比例約為25%。隨著國內疫情防控的常態化，我國智能手機產業鏈整體已回歸正常，各大手機廠商產能逐漸恢復，國內消費者的消費熱情也將逐步提升，智能手機的需求將在未來逐步穩定釋放。

②競爭格局

2019年和2020年，三星、蘋果和華為是牢牢占據全球智能手機市場占有率前三名的手機品牌。三星和蘋果因其不斷創新和獨特的設計而在全球智能手機市場持續占據領先份額，而華為則因美國的不斷制裁面臨著挑戰。另外，隨著小米、OPPO、vivo等國產智能手機品牌的崛起，國產智能手機品牌的市場占有率亦逐步躋身世界前列。

③發展趨勢

A、5G技術的進一步應用，推動智能手機行業穩定增長

2019年我國步入5G商用的時代，5G技術的不斷發展、成熟對智能手機的品質性能、應用場景等提出新的需求和技術要求。5G將會是人類未來技術革命的重要支撐和方向，而智能手機會是5G運用最為廣泛的終端場景。5G技術帶來的萬物互聯將成為下一個10年智能手機硬件和應用創新的主要動力。未來，對5G升級體驗的需求將促使大量智能手機用戶在未來2-3年進行換機。

B、智能手機行業集中度不斷提升，中國智能手機品牌積極探索海外市場

從全球智能手機出貨量數據來看，三星等前五名市場占有率智能手機品牌近年來合計出貨量份額均占比在70%以上，市場集中度持續處于高位。而國內智能手機市場的“頭部集中”現象更為明顯，2021年國內智能手機出貨量前五名品牌瓜分了國內市場84%以上的份額。

隨著國內智能手機市場寡頭競爭的進一步加劇，積極布局出海成了國內智能手機品牌穩住市場份額，銷售持續增長的重要舉措。小米與vivo成為出海較為成功的國內智能手機品牌，2020年，小米在其國內智能手機出貨量略有下滑的情況下其全球智能手機出貨量大漲17.6%，成為2020年增長最為迅速的智能手機品牌。同樣，2020年，vivo國內智能手機出貨量降幅較為明顯，但海外市場卻成為vivo穩住其全球市場份額的重要市場；2021年，小米、vivo等在亞洲歐洲等海外市場均有亮眼表現，海外市場已成為中國智能手機品牌必爭之地。

C、搶占高端市場已經成為近年來國內智能手機行業的最大風向

近年來，眾多國產智能手機品牌通過品牌形象升級、產品系列升級等舉措緊盯高端市場。從國內分檔位機型出貨量數據看，2020年高端機型的出貨量占比接近24%，相較2019年占比增長超5%。從分品牌數據看，華為等頭部品牌高端機型出貨量占比在2019年和2020年均有不同程度增加。其中，華為仍是高端機型出貨量占比最高品牌，而小米則將2020年高端機型出貨量占比提升超10%。

2）平板電腦市場

①市場規模

平板電腦是一種小型、方便攜帶的個人電腦，以觸摸屏作為基本的輸入設備。作為新興的智能終端，相比筆記本電腦，平板電腦具有體積小、方便攜帶、應用更廣泛且可在移動中完成所有功能運行的優勢。自蘋果推出iPad以來，平板電腦在全球的銷量持續火爆，但因產品本身使用壽命較長、大屏手機替代等原因自2015年以來平板電腦全球出貨量有所下滑。但2020年新型冠狀病毒疫情的爆發帶來的在線教育、居家辦公等需求的增長，將全球平板電腦市場需求下降的趨勢扭轉。同時，隨著消費者對于平板電腦近年來的發展進步和技術升級有了新的認識和體驗，平板電腦的使用場景和使用頻率將比疫情之前顯著提高，平板電腦的市場需求也將進一步的增長。

2015年至2021年全球平板電腦出貨量分別為2.07億臺、1.75億臺、1.64億臺、1.46億臺、1.44億臺、1.64億臺和1.68億臺。平板電腦市場規模將因為教育、娛樂等需求的增長、更多行業參與者的進入以及更有競爭力的新品發布，未來會持續保持增長態勢。

②競爭格局

2019年至2021年，蘋果、三星、華為、亞馬遜和聯想等前五名品牌持續占據平板電腦市場70%左右的份額，平板電腦市場的品牌集中度較高。但近年來，隨著我國科技投入的不斷加大，國產平板電腦也取得了不錯的發展。國產品牌聯想等為滿足疫情催生的在線辦公等需求，不斷布局平板電腦產品，隨著其多款極具競爭力的新品陸續上市，國產品牌的平板電腦在頭部品牌集中的平板電腦市場仍有較大增長空間。

③發展趨勢

A、平板電腦大屏化、5G化成為趨勢

一方面，隨著全面屏，挖孔屏等技術的實現，提升屏占比、支持高刷新率、高分辨率以及護眼功能的大屏平板電腦將越來越受歡迎。市場上主流的9-11寸屏幕尺寸的平板電腦市場份額不斷擴大，2021年其市場份額接近80%，而未來11寸以上的平板電腦產品也會越來越多，平板電腦屏幕將會往更大化方向發展。

另一方面，平板電腦作為5G應用的重要終端場景之一，也將會隨著5G技術的進一步應用而迎來升級換代。目前，云電腦和游戲應用是5G平板電腦常見的消費市場使用場景，5G平板電腦的應用場景依然有限。5G平板電腦未來在消費市場應用的不斷豐富以及在商用市場上的應用場景的開發將會帶動5G平板電腦市場的持續增長。

B、更多品牌進入平板電腦市場促進平板電腦的功能和應用

進一步升級隨著居家辦公、休閑娛樂等使用場景的增長，預計2021年更多的硬件終端廠商、互聯網公司等涌入平板電腦市場。眾多廠商的加入將給市場格局和未來產品發展帶來新的競爭，刺激整個平板電腦市場更好更積極的發展。而隨著整體市場參與者和用戶的不斷增加，平板電腦市場各品牌廠商會專門針對平板電腦進行進一步的軟件開發和整合，促進平板電腦機型的豐富和改善，這將幫助平板電腦市場規模進一步擴大。

3）筆記本電腦市場

①市場規模

作為以更新換代為主的成熟消費電子品類，筆記本電腦的產品類型相對穩定，絕大部分筆記本電腦的購買需要主要是出于更新換代的目的。自2011年起，受智能手機和平板電腦等可替代消費電子快速普及的沖擊，2012年至2017年筆記本電腦出貨量整體下滑，下滑趨勢較為明顯。2020年以來，因新冠疫情而導致的居家辦公與在線教育等需求呈現爆發式增長，驅動筆記本市場呈現高速增長態勢，這也促進了全球筆記本電腦出貨量的逆勢回升。2011年至2021年全球筆記本電腦出貨量如下圖所示：

②競爭格局

全球筆記本電腦市場頭部效應顯著，前三大筆記本電腦品牌占據的市場份額在60%以上。截至2021年底，全球前5大筆記本電腦品牌商依次為聯想、惠普、戴爾、蘋果、宏碁，份額相對穩定，占據市場近80%的份額。與智能手機及平板電腦相比，筆記本電腦市場競爭格局相對穩定，各大品牌市場占有率變動相對較小。

③發展趨勢

A、筆記本電腦的迭代周期不斷縮短促進潛在的換機需求進一步釋放

需求是行業發展的重要驅動因素，不同的消費需求和產品應用場景決定了筆記本電腦未來市場的發展方向。隨著新興的居家辦公、游戲場景、高性能運用場景等應用場景的出現，各大筆記本電腦品牌商紛紛推出超輕薄超窄邊框筆記本電腦、主機與鍵盤分離的筆記本電腦和多屏幕筆記本電腦等新型筆記本電腦。

輕薄型、高性能性筆記本電腦的出現標志著筆記本電腦正向商務化、便攜化、專業化方向轉型。為滿足層出不窮的消費需求和應用場景，筆記本電腦產品系列越來越多，市場細分越來越明確，也導致筆記本電腦的產品迭代周期進一步縮短，潛在的更換需求進一步加大。

B、5G技術和AI技術的發展進一步促進筆記本電腦行業快速發展

5G技術帶來的低延遲和高網速使云端承擔更多的計算功能，筆記本電腦計算功能模塊的減少將導致其機身更加輕薄，進一步加強筆記本電腦的便攜性能。

同時，隨著AI技術的快速發展，用戶與筆記本電腦將會出現全新的互動方式。人臉識別、語音識別、自然語音理解等功能模塊的不斷增加，筆記本電腦行業也將迎來一次深刻的行業變革。5G、AI等新一代信息技術的應用使物聯網成為未來發展的一個重要方向，筆記本電腦強大的性能和多場景適用性也將在萬物互聯的時代扮演更加重要的角色。筆記本電腦的整體市場規模也將隨著5G技術、AI技術的發展進一步擴大。

（2）動力電池行業概況

在全球節能和環保的壓力下，減少碳排放、推廣新能源汽車已經成為全球各國的發展共識。根據國際能源署發布的《世界能源展望2018》，新能源汽車的普及將有效的減少汽車行業對石油的需求，預計到2040年，全球近半數轎車都會是電動車。2010年，國務院決定“加快培育和發展戰略性新興產業”，將新能源汽車作為七大戰略產業之一。

根據GGII數據，中國新能源汽車自2015年以來產銷量位居世界第一，保有量占據全球50%。新能源汽車被普遍認為是中國汽車產業彎道超車的重要領域，其將帶動相關產業鏈快速發展，為中國經濟發展提供新的推動力。新能源動力電池作為新能源汽車最為關鍵的核心組件，直接影響新能源汽車的性能，在新能源汽車整車成本中占比超過三分之一，是新能源汽車成本的重要構成因素。對于發行人而言，其電池類功能性器件產品應用于新能源動力電池中，其性能的不斷提高和品類的不斷豐富為新能源動力電池的質量、安全性等提供保障，從而進一步為新能源汽車的快速發展做出重要的貢獻。近年來，全球新能源汽車的蓬勃發展，以中國市場為代表的新能源汽車市場呈爆發式增長態勢，使得新能源動力電池超越消費電子電池和工業儲能電池，成為鋰離子電池中增長最快的部分。1）市場規模①良好的政策導向有助于引領新能源汽車行業長期穩步發展

在政策層面，國務院辦公廳于2020年11月印發《新能源汽車產業發展規劃（2021—2035年）》，提出：“到2025年純電動乘用車新車平均電耗降至12.0千瓦時/公里，新能源汽車新車銷售量達到汽車新車銷售總量的20%左右”。此外，財政部、工信部、科技部和發改委于2020年4月23日聯合發布《關于完善新能源汽車推廣應用財政補貼政策的通知》，將新能源汽車國家補貼延續至2022年底。因此，從中長期角度來看，我國產業政策鼓勵并支持新能源汽車行業以及新能源動力電池的發展。

②全球“禁燃”政策的制定將加速提升新能源汽車的滲透率

從2016年開始，全球部分國家基于能源安全和環境保護的考量，通過聲明或協議的方式支持“禁燃”行動。在全球范圍內推動新能源汽車的發展、普及并減少燃油車的銷售與使用已成為汽車行業重要發展趨勢，這將對新能源汽車以及新能源動力電池的普及和滲透起到重要的推動作用。

③中國新能源動力電池市場規模持續提升隨著國內汽車電動化程度的逐步推進，以及動力鋰電池在能量密度和安全性方面的提升，疊加新能源動力電池生產技術提高、新能源汽車續航里程增加以及充電配套設施的完善等，近年來新能源動力電池在國內的需求保持快速增長。根據高工鋰電論壇的統計，中國2013至2021年新能源動力電池產量由1.4Gwh增加至220Gwh，復合增長率為88.16%。

2）競爭格局

隨著新能源汽車市場的快速發展，新能源動力電池市場規模逐漸擴大。但同時行業洗牌正在加速，頭部新能源動力電池廠商壟斷了較大比例新能源車企的動力電池供應，小規模新能源動力電池生產廠商面臨被邊緣化的局面。2019至2021年，全球新能源動力電池前五大品牌的市場份額由75.7%增長至79.5%，行業集中度持續提高。國內以寧德時代、比亞迪、中創新航等為代表的新能源動力電池龍頭企業，通過技術升級、建立合資公司等方式深度綁定整車企業，不斷擴大訂單量和市場份額，強化自身行業地位。全球主要動力鋰電池企業2019至2021年裝機量市場份額情況如下：

3）發展趨勢

①新能源動力電池產品技術水平將不斷提高

由于新能源動力電池的技術迭代主要以新能源汽車的發展需求為導向，因此全方位提高動力電池能量密度、循環壽命和安全性能，降低新能源動力電池成本，從而解決新能源汽車續航里程瓶頸、延長電池使用壽命、加快充電速度并提高安全性，降低新能源汽車生產成本，是新能源動力電池行業的未來發展趨勢。

②中國新能源動力電池企業的行業競爭力持續提升

當前大型新能源動力電池企業集中在中國、日本和韓國，日本和韓國企業相較中國企業具有先發優勢，但中國新能源動力電池企業近年來已迅速崛起，以寧德時代、比亞迪和中創新航等為代表的新能源動力電池企業已具備全球競爭力。未來在與松下、三星SDI和LG化學的競爭中，中國龍頭新能源動力電池企業有望憑借自身的技術和生產優勢依托中國完善的供應鏈體系，爭取更大的全球市場份額。

4、市場供求狀況及變動原因

功能性器件產品主要應用于消費電子電池、結構件及新能源動力電池等相關零組件，其市場供求及變動狀況與下游消費電子行業及新能源汽車行業的市場需求情況呈正相關。消費電子行業方面，手機、平板電腦及筆記本電腦等品類經歷多年快速發展歷程，市場逐漸趨于飽和，產品出貨量增速放緩。

與此同時，AI技術、5G技術等新一代信息技術正迅速發展并普及應用，推動消費電子行業整體出現迭代更新加速、產品功能及形態多樣化、無線化的新趨勢，使整體消費電子市場需求保持在較高位置，甚至有望激發新的消費熱潮并帶動市場規模進一步增長。因此，消費電子功能性器件仍將維持較為穩定的需求狀況。

新能源汽車行業方面，全球新能源汽車產業鏈均處于高速爆發期，動力電池作為新能源汽車的三大核心零組件之一，其能量密度、安全性能等技術指標的提升對新能源汽車行業的整體發展起到至關重要的作用，其已成為全球車企、行業相關企業關注、研發和投入的重點。在政府政策的大力支持和引導下，以及充電設施等相關配套產業發展的共同推動作用下，新能源汽車行業將在可預見的未來繼續保持高速發展態勢，而動力電池作為產業鏈的重點及核心之一，其增長趨勢亦將帶動相關功能性器件產品的需求。

5、行業利潤水平的變動趨勢及變動原因

一方面，行業內功能性器件廠商的利潤水平主要取決于其自身研發創新能力、生產技術水平、質量管控能力等綜合實力；另一方面，下游終端品牌廠商、制造服務商以及組件生產商的定價趨勢、同行業競爭程度、上游原材料供需關系等因素也直接影響了功能性器件行業的利潤空間。近年來，下游客戶給予功能性器件供應商的利潤空間出現收緊趨勢，同時在功能性器件供應商間競爭加劇，上游原材料價格上升等因素的催化下，各功能性器件生產商的利潤空間不同程度的受到了一定的壓縮，功能性器件行業利潤水平出現下滑的趨勢。

（1）功能性器件企業需擁有技術與生產工藝沉淀

功能性器件產品生產工藝復雜，對研發、生產人員的材料學、自動化工程學、結構工程學的理論基礎以及從業經驗有較為嚴格的要求；同時，研發、生產人員需對下游產品技術迭代路線有較為深刻的理解。此外，功能性器件企業需擁有長時間的技術研發和生產工藝沉淀，具備為客戶提供定制化服務和適應市場快速變化的能力，可以及時響應下游客戶新產品研發迭代和品類擴充的訴求。

（2）客戶定制化需求考驗企業產品開發和生產工藝優化等技術實力

功能性器件行業的客戶訂單呈現高度定制化的特點。下游消費電子產品及新能源汽車不斷地技術迭代使得客戶對功能性產品的產品設計、精密度、輕薄性、品質等要求越來越高，市場和客戶不斷提出新的要求，不具備較強研發實力和產品設計能力的企業很難與客戶形成長期合作關系，同時，功能性器件行業通用的工藝技術已經不能完全匹配客戶不斷更新的產品需求，隨著客戶產品精度、復雜程度的提升，產品生產流程已不單單停留在簡單的模切加工環節，而是產品材料復合、模具設計、工藝改進以及生產加工等多個環節，生產流程的持續改進和優化成為了企業技術核心競爭力的體現。

產品設計方面，優秀的功能性器件廠商已打破了簡單的“來圖加工”模式，在產品開發初期便參與到項目中來，與客戶共同完成產品設計方案。特別在新產品導入時期，客戶一般僅針對特定產品提出定制化需求，給出初步的材料選擇、尺寸規格等初步方案，企業在較高的自由度下通過對客戶產品的理解和研發技術儲備，并結合產品特點、可行性、經濟性等綜合考慮與客戶共同完成具體產品設計方案。

生產流程方面，生產工藝水平不單單停留在模切沖壓層面，核心技術主要體現在為滿足客戶需求，對傳統生產工藝的優化改進；為提高精度或切割效果、產品特質化要求等對現有模具的進一步升級；為提高產品表現、提升自動化生產等對生產加工設備的二次開發，這些超出傳統模切加工范疇的技術積累已成為了目前第一梯隊功能性器件廠商的技術壁壘，支持第一梯隊功能性器件廠商，從容面對市場及客戶需求的快速變化，進而實現與客戶的長期合作。

（3）產品的快速交付需要企業在各研發生產環節具備較高的技術水平

功能性器件產品通常交期較短，且多存在使用方向多樣化、規格質量精細化等特點，企業通常面臨理解產品開發思路、確定產品生產制程時間緊迫的問題。企業一方面需深化研發、生產、品質和倉儲等部門之間協同效應，使企業對客戶的產品設計、功能需求、生產流程和交付方式等問題作出快速精準的判斷，加快訂單的處理速度，進而縮短產品交期；另一方面，功能性器件產品從開發到批量生產需經過產品評估、工程驗證、開立模具、樣品制作、小批量試投、正式量產等過程，各節點技術水平的高低，決定了功能性器件最終交付產品的精密度和可靠性，因此企業需要在上述各研發、生產環節打磨自身技術水平，從而提升自身產品性能和可靠性，進而增加下游的客戶的產品使用粘性。

（4）產品質量控制的高要求需要較高技術水平的背書

功能性器件作為智能手機、筆記本電腦、動力電池等主產品的關鍵輔料，在主產品中起到絕緣、保護、導電等關鍵作用，其質量的穩定性直接決定了主產品能否正常使用，因此功能性器件企業通常對產品質量控制、產品良率和產品可靠性要求較為嚴格；同時，功能性器件企業能否在維持品質穩定的同時實現大批量、經濟性生產也是功能性器件供應商做強做大的關鍵。然而，產品質量控制、良品率和規模經濟生產均需企業在包括在研產品儲備、量產產品品類、柔性生產工藝等方面擁有較強的技術儲備作為依靠。

所以功能性器件產品生產工藝的復雜性、企業對于下游新產品訴求響應的及時性、產品交期和質量的穩定性，均要求功能性器件企業在技術水平方面擁有豐富的儲備。

（5）行業淡旺季變化明顯

消費電子功能性器件的生產和銷售受下游行業需求波動的影響較大。在國內，由于五一假期、十一黃金周、“雙十一”網絡促銷、“雙十二”網絡促銷、春節假期等因素，每年第三、四季度是消費電子產品的銷售旺季。消費電子功能性器件作為消費電子產品的上游行業，通常會根據下游消費市場的需求進行提前備貨，因此其銷售周期較終端產品市場周期會有所提前，通常集中在下半年。

新能源汽車行業屬于國家重點發展行業，新能源動力電池屬于其重點零部件。受國家政策、廠商宣傳力度、消費者新能源汽車認可度提升等因素影響，一般下半年新能源汽車的產銷量會明顯高于上半年，車企會綜合考量各項重要因素，提前備貨應對市場需求。因此，新能源動力電池功能性器件作為配套產業具有一定的季節性特征。

主要競爭

1、恒銘達（002947.SZ）

蘇州恒銘達電子科技股份有限公司2011年7月成立于蘇州昆山市，主要產品為手機、平板電腦、筆記本電腦、智能穿戴設備等消費電子產品的功能性器件。主要客戶包括富士康、立訊精密、和碩、廣達、淳華、嘉聯益、泰科電子等。

2、安潔科技（002635.SZ）

蘇州安潔科技股份有限公司1999年12月成立于蘇州市。公司主要產品包括電腦產品、通訊產品和其它消費電子產品內外部功能性器件，主要客戶包括蘋果、惠普、摩托羅拉、華碩、索尼、戴爾、RIM、富士康等多家筆記本電腦和手機的品牌終端廠商及代工商。

3、鴻富瀚（301086.SZ）

深圳市鴻富瀚科技股份有限公司2008年2月成立于深圳市，主要產品為消費電子功能性器件及自動化設備，其中消費電子功能性器件廣泛應用于智能手機、平板電腦、筆記本電腦、智能穿戴、家用智能設備等消費電子產品及其組件。主要客戶包括富士康集團、鵬鼎控股、歐菲光、村田公司、安費諾集團、京東方、立訊集團、正崴集團以及蘋果、微軟、亞馬遜、華為、小米等知名消費電子終端品牌商。

4、博碩科技（300951.SZ）

深圳市博碩科技股份有限公司2016年8月26日成立于深圳市，主要產品為電子產品功能性器件和夾治具及自動化設備，其中，電子產品功能性器件廣泛應用于智能手機、智能穿戴設備和汽車電子。主要客戶為富士康、比亞迪、歐菲光、鵬鼎科技、歌爾股份、信利光電等。

5、達瑞電子（300976.SZ）

東莞市達瑞電子股份有限公司2003年9月16日成立于東莞市，主要產品為消費電子功能性、相關3C智能裝配自動化設備，其中消費電子功能性主要應用于智能手機、平板電腦、筆記本電腦、可穿戴電子產品、智能音箱等消費電子產品。主要客戶為三星視界、鵬鼎控股、偉易達、安費諾、美律電子、華通電腦、臺郡科技、歌爾股份、立訊精密等業內領先或知名的電子核心組件生產商、制造服務商。

6、六淳科技（在審企業）

東莞六淳智能科技股份有限公司2015年12月成立于東莞市，主要產品為電子產品精密功能器件，應用領域涵蓋平板電腦、智能手機、筆記本/臺式電腦、可穿戴電子設備等、新能源汽車電池等不同的電子產品。產品最終應用于蘋果、華為、小米、OPPO、vivo、三星等品牌的終端電子產品。

7、可川電子（603052.SH）

蘇州可川電子科技股份有限公司成立于2012年3月15日，主營業務為功能性器件的設計、研發、生產和銷售。電池類功能性器件業務方面，公司聚焦于消費電子電池和新能源動力電池兩大細分領域，產品廣泛應用于智能手機、平板電腦等消費電子產品和新能源汽車的電池電芯及電池包；結構類功能性器件業務方面，公司專注于筆記本電腦結構件模組領域，為筆記本電腦制造服務商、組件生產商提供多品類、多批次、定制化的結構類功能性器件產品，產品主要應用于筆記本電腦的內外部結構件模組中；光學類功能性器件業務方面，公司產品主要為擴散片、防爆膜、遮光膠帶等，廣泛應用于顯示屏、防護玻璃等光學類零組件。

電池類功能性器件業務方面，公司與ATL、LG化學、三星視界、德賽電池、欣旺達等知名鋰離子電池制造商以及寧德時代、瑞浦能源、中創新航、力神電池等知名動力電池制造商建立了長期穩定的合作關系；在筆記本電腦結構類功能性器件業務中，公司主要客戶為全球知名筆記本電腦制造商聯寶電子及其配套組件生產商春秋電子、英力股份、勝利精密等，公司現已成為上述客戶的核心功能性器件供應商之一。

生產工藝流程

根據生產工藝要求、借助精密模具、生產設備進行生產，工藝流程主要包括原材分切分條分條、材料復合、模具裝機、設備調試、首件檢驗、沖壓模切、包裝檢驗等工序，具體如下：

核心技術

超薄材料無切痕技術

超薄材料無切痕技術的開發主要針對產品厚度在0.02mm~0.05mm膠帶需要實現自動化出標的產品，此技術僅一道工序即可完成成品的加工，避免了多工序加工帶來的品質問題；利用載帶將膠紙進行轉移、剝離、重新貼合，從而達到無切痕的效果；此項技術克服了傳統有切痕產品出標異常、調試困難、品質難管控的問題，實現出標穩定，調試簡便，品質穩定，大幅提高產品的使用良率，效率極大提高。

多孔類產品自動吸廢技術

傳統沖切后排廢需要利用沖針進行二次沖切，廢料向下進行排廢，底部通孔還需進行換膜，步驟繁瑣，產能低。多孔類產品自動吸廢技術利用特殊的開孔裝置，使材料堆疊后自動吸廢，無需沖透底膜；多孔類產品自動吸廢技術實現了密集多孔類產品的一體成型，品質更穩定，產能大幅提升。

圓刀自動化折彎技術

圓刀折彎工藝替代了原先手工折彎的產品，提高生產效率，針對折彎產品，將折彎刀和產品刀模一體成型，保證產品折彎尺寸可以控制在±0.5mm以內，另外產品兩條雙面膠為機器異步貼合，貼合后無氣泡及褶皺現象，從而保證產品控制在圖紙尺寸要求的范圍內，并且節約產品成本。

高精度卷對卷定位打孔模切一體化技術

在全自動光標定位系統的基礎上添加高精度定位模切系統，對印刷、定位、打孔、模切等工藝進行集成，實現卷對卷材料的一體化加工，從而提高產品的加工精度，并且大大提高了生產效率。

拉手類多層復合產品隔離加工技術

沖切隔離區域，使用無切痕模切工藝，讓刀鋒不能接觸產品有效區域，從而起到保護局部產品，又能實現產品完整且有效的生產的作用。

產品側邊弧角刀模設計開發技術

通過設計模具刀鋒角度，配合五金模高精度臺面，沖切產品時達到產品側邊與模具一致的弧角，滿足客戶對外觀圓弧角的不同需求。

圓刀自動提廢技術

復合類產品有很多圓形或異形結構孔位，作用一般為定位和避位作用，使得產品在加工過程中排廢困難，需人工處理。

圓刀自動提廢技術特別針對主材有孔但是承載膜無孔的結構產品，通過特殊的模具制作方法，前段沖壓，后端同時進行廢孔，去除后的廢料由定向回收廢料裝置集中收集排出。此技術大大提高了生產效率，提高公司自動化水平。

微型電池絕緣產品識別技術

運用智能激光輸出工藝，通過同軸合束鏡片達到激光光路和CCD視覺光路完美同軸；同時增加二維碼識別等級判定裝置，對設定內容的等級進行識別與判定，保障品質穩定，產能翻倍。

手機高精度多層復合石墨片技術

將多層次結構的石墨產品在圓刀機上完成多次復合、多次加工一體化；配備數字化壓力傳感器、無氣泡貼合輔助裝置解決產品貼合后氣泡，褶皺問題，并使用CCD檢測裝置，對產品精度進行生產中自動檢測。實現利用32工位圓刀機將產品一體化成型，提高生產效率，產品尺寸公差控制在0.08mm以內，節約人力成本40%以上。

面框貼片產品自動貼裝技術

利用高精密面框貼片沖切成型工藝，完成多條復合膠帶在特制承載膜上的一體化加工成型，并通過特制承載膜和專用高精度治具上的定位設計，實現筆記本電腦面框貼片的自動貼裝。實現筆記本電腦面框貼片貼裝工藝的自動化，產品精度提升至+/-0.4mm，生產效率和產品得到提升。

3D異形動力電池功能性器件產品冷壓成型技術

通過設計冷壓模具，設定壓合高度、保壓時間、脫模角度等參數，運用異形產品一體化立體成型工藝，滿足3D異形動力電池功能性器件產品需求。利用冷壓成型技術，在提升產品精度至+/-0.3mm的同時，保證產品結構穩定性；同比傳統吸塑工藝，材料、人工成本節約50%以上。

光學膠產品量產工藝

對17工位衛星式旋轉圓刀機一站式加工工藝進行數字化管控，配以定制化醫療級別無塵室環境，實現光學膠產品高潔凈度、高穩定性的要求。在滿足產品精度±0.1mm以內要求的同時，將穩定性控制在行業優秀水平。

消費電子電池功能性器件產品AOI智能檢驗技術

運用AOI智能檢測技術產品，設定光源、焦距、偏差標準、感應精度等參數，對不良產品進行智能檢測。實現產品檢驗自動化，有效降低產品檢測容錯率，提升產品檢出良率。

凸包類產品自動化裝配技術

利用自行開發的自動化卷料裝配設備，通過機器壓合收卷操作實現凸包類產品的自動化裝配。實現產品在客戶使用時的自動化裝配，提升產品競爭力。

多邊折彎自動化加工技術

利用自行開發的多邊折彎裝置，設定折彎角度、氣缸壓合力等參數，對折彎類產品進行自動化折彎加工。在圓刀自動化單邊折彎技術的基礎上，開發出多邊多角度折彎技術，生產效率大幅提升，滿足客戶對產品折彎形態多樣化的需求。

全鏈條一體化加工技術

將原材料復合、分條、沖壓、模切等單工序通過專門設計的多工序組合裝置進行合并，并利用數控程序對產品進行全鏈條一體化加工。解決原有產品單工序生產效率低、人力成本較高的問題，減少輔材損耗，節約材料成本。

緩沖類材料無張力復合工藝

實現膠類材料與緩沖功能型材料的無張力貼合生產，滿足動力電池內部緩沖件的組裝平整度。解決緩沖功能型材料在無張力貼合過程中存在的形變、褶皺、氣泡等問題，并提升貼合強度。

附：10大新材料特種功能膜材料

材料工業是宏觀經濟的基礎產業，特別是新興材料，將會給工業帶來革命性變革。新材料是材料工業發展的先導，是重要的戰略性新興產業。21世紀的今天，科技革命迅猛發展，新材料產業升級、材料更新換代步伐加快。

未來最具潛力的10大新材料特種膜

01、光學膜

光學薄膜，是指在光學玻璃、光學塑料、光纖、晶體等各種材料的表面上鍍制一層或多層薄膜，基于薄膜內光的干涉效應來改變透射光或反射光的強度、偏振狀態和相位變化的光學元件，是現代光學儀器和光學器件的重要組成部分。

光學膜由薄的分層介質構成，它通過界面傳播光束的一類光學介質材料。光學薄膜的應用開始于20世紀30年代。光學薄膜已廣泛用于光學和光電子技術領域，制造各種光學儀器。光學膜是在光學基膜基礎上加工完成的，光學基膜主要以聚酯切片為主要原材料，因需滿足高透光率、低霧度、高亮度等性能要求，因此，光學基膜為聚酯薄膜行業技術壁壘較高的領域。

光學膜技術簡史：光學膜距今已有近200年歷史，當然中國光學膜行業發展進程與世界光學膜技術的發展密不可分。19世紀初到20世紀末，德國、美國等科學家在光學膜基礎科學原理探究上成果頻出，世界上第一批減反射膜誕生，光學薄膜各種重要的特性也逐漸被發現。20世紀初，光學膜制備設備和鍍膜產品種類的技術和制備工藝得到發展，制造光學膜的真空鍍膜機的油擴散泵出現，光學薄膜作為一類實用型光學元件在光學系統中獲得了廣泛的應用。尤其是20世紀末，全球光電技術快速發展，筆記本電腦、移動手機和液晶電視等普及，光學膜器件向高性能、高技術要求和廣闊的應用范圍的方向轉變。

壟斷及領先情況：值得一提的是，在光學膜生產及供應方面，呈現全球高度壟斷現象，光學膜全球市場主要由：日本——東麗、三菱——樹脂、東洋紡，韓國——SKC，美國——3M等生產供應，尤其是日本韓國的巨頭對光學級PET薄膜的壟斷，從而形成了在全球光學功能膜市場的領導地位。

02、柔性PI膜

聚酰亞胺（PI）薄膜是由均苯四甲酸二酐和二胺基二苯醚在強極性溶劑中經縮聚并流延成膜再亞胺化而成的薄膜類絕緣材料。PI膜以其優良的耐高溫特性、力學性能及耐化學穩定性成為當前最佳的柔性基板材料。

PI膜為黃色透明狀，相對密度在1.39~1.45之間，具有優良的耐高低溫性、電氣絕緣性、粘結性、耐輻射性、耐介質性等，能在－269℃～280℃的溫度范圍內長期使用，被廣泛應用于航空、航天、機械、電氣、原子能、微電子、液晶顯示等高技術領域，并已經成為全球火箭、宇航等尖端科技領域不可缺少的材料之一。

柔性基板材料對折疊手機而言，傳統玻璃材料堅硬易碎，而柔性基板材料取代傳統剛性玻璃基板是實現產品柔性的關鍵要素之一，PI膜以其優良的耐高溫特性、力學性能及耐化學穩定性成為當前最佳的柔性基板材料。

PI是耐高溫可達400攝氏度以上的有機高分子材料之一，長期使用溫度在200~300攝氏度之間，無明顯熔點，具備高絕緣性能，在隔膜材料中性能極佳。它具有優良的耐高低溫性、電氣絕緣性、粘結性、耐輻射性等特殊屬性，因此可取代傳統的ITO玻璃，并且大量應用在可折疊手機里的基板、蓋板和觸控材料。其中黃色PI在柔性OLED里主要應用于基板材料和輔材，CPI(透明PI)主要應用蓋板材料和觸控材料。

壟斷及領先情況：PI產業鏈包括上游PI樹脂和基膜的制成，以及精密涂布和后道加工程序，其中樹脂和基膜的制成是全球壁壘最高的環節，值得一提的，世界領先的公司有：日本宇部、韓國科隆等全球巨頭。中國大約有50家PI薄膜制造廠商，尤其隨著柔性屏手機的爆發和其他消費電子產品的大量應用功能，PI有望成為新材料中的“新貴”。

03、偏光片PVA膜

偏光片PVA膜是電子顯示行業的上游關鍵材料之一，其本質為一種復合膜，主要由PVA膜、TAC膜、壓敏膠、離型膜和保護膜等復合而成。其中PVA膜是偏光片實現偏光功能的核心材料，決定了偏光片的偏光性能、透過率、色調等關鍵光學指標。

聚乙烯醇（PVA）膜的組分主要是碳氫氧等輕原子，具有高透明性和高延展性，還有良好的碘吸附作用以及成膜特性等特點，是偏光片的核心原材料。

PVA膜能起到偏光作用是因為它能吸附二向性分子，比如應用最廣泛的碘系PVA膜：在未經處理前的PVA分子鏈雜亂分布，PVA膜上吸附的碘分子也雜亂無章，當PVA膜加以延伸定向后其上的碘分子也有序分布，吸附碘的二向吸收分子延伸配向，使PVA膜具備偏光的功能，從而決定偏光片的偏光性能、透過率、色調等關鍵光學指標。

國家發改委發布的《增強制造業核心競爭力三年行動計劃(2018-2020年)》對偏光片及配套膜材料提出了明確的發展目標，主要包括TFT-LCD用偏光片和配套醋酸纖維素(TAC)膜、聚乙烯醇(PVA)膜等。文件指出，偏振度可根據用戶需求在95～100%定制調整，綜合性能達到高世代(6代以上)TFT液晶顯示器配套需求;偏光片用光學聚酯基膜透光率大于88%，透光度小于1%，綜合性能滿足偏光片配套需求;單套裝置規模達到1000萬平方米/年。尤其是2020年國內偏光片市場規模有望達到53億美元，占全球市場份額的40%左右。

壟斷及領先情況：中國PVA膜市場主要被日本可樂麗壟斷，可樂麗本身是全球高端PVA樹脂原料的主要供應者之一。可樂麗在PVA光學膜領域的壟斷地位得益于其集成化的生產體系，可實現從高端PVA樹脂，到偏光片用PVA膜的生產，再到PVA膜的表面處理的一體化生產。據可樂麗數據，可樂麗PVA樹脂供應量早在2018年就占全球約40%，尤其是偏光片用PVA膜的供應量更是占到全球供應量的80%。國外重要公司：可樂麗（Kuraray）、LG化學（LGChem）、三星電機（SamsungSDI）、日本電工（Nitto）、住友化學（SumitomoChem）等；國內公司：皖維高新、三利譜、東旭光電、盛波光電、勝寶萊。

04、高性能水汽阻隔膜

高性能水汽阻隔膜，是近年來全球各大材料公司爭先研發和布局的前沿核心材料，沒有高等級的水汽阻隔膜產品，柔性顯示、柔性電子、柔性照明、柔性光伏、柔性傳感等下游柔性產業將很難啟動。在即將到來的物聯網時代，傳感器將無處不在，水汽阻隔膜將引領傳感器走向柔性化、輕量化和可穿戴化，以柔性印刷電子為基礎的柔性傳感應用前景廣闊，包括紅外傳感、機器人傳感，智能穿戴傳感，生物醫療傳感等，印刷電子一旦爆發，對水汽阻隔膜的需求同樣十分巨大。

壟斷及領先情況：高端顯示用水汽阻隔膜在全球來看只有兩家企業能生產，一家是美國3M，另外一家是后起之秀，中國的康得新。值得一提的是，康得新自主研發的全球首條卷繞式大寬幅高性能封裝阻隔膜生產線成功投產，水汽阻隔WVTR值可達到10-6克/平方米/天，這是當今全球業內性能等級最高的封裝阻隔膜。事實上，在康得新成功實現量產之前，高等級水汽阻隔膜僅有美、日個別廠商可以少量供貨，但產品結構復雜、良率及產能較低，價格十分昂貴，成為制約國內上述柔性市場發展的主要瓶頸。康得新高性能水汽阻隔膜的成功投產，徹底解決了國內柔性產業發展所面臨的核心材料瓶頸，將帶動我國柔性產業實現全面崛起。

05、異方性導電膠膜

異方性導電膠是一種基材a與基材b之間涂布貼合，限定電流只能由垂直軸z方向流通于基材a、b之間的一種特殊涂布物質，兼具單向導電及膠合固定的功能，可以解決一些以往連接器無法處理的細微導線連接問題。

當今世界電子產品正朝著便攜式、小型化的方向發展，無疑對于電路組裝技術提出了更高的要求，尤其是傳統的錫焊封裝材料和技術已無法滿足行業的發展需要。異方性導電膜的出現徹底打破了傳統封裝材料和工藝的局限性，完全滿足了現代大規模集成電路微電子的封裝要求。

壟斷及領先情況：ACF屬于高技術功能性材料，全球85%以上的ACF市場份額被日本占據。由于ACF產業化的技術難度高，各個國家一直對相關技術進行嚴密封鎖，值得關注的是，中國蘇州微邦材料科技有限公司卻研發出適用于手機及其他電子產品的導電膠膜，并獲得了國家專利技術。從全球ACF市場來看，蘇州微邦研制生產的ACF產品已經與日本的索尼、日立等國外ACF品牌形成行業鼎立之勢，并廣泛使用于攝錄放影機，筆記型計算機，移動終端或個人數字處理器等電子設備生產當中。

06、特種光學

所謂光學PET薄膜，是為改變光學零件表面光學特性而鍍在光學零件表面上的一層或多層膜就是光學PET薄膜。光學PET薄膜按應用分為反射膜、增透膜、濾光膜、光學保護膜、偏振膜、分光膜和位相膜。常用的是前4種。

光學級聚酯薄膜突出特點：具有低霧度和高透光率、表面光潔度高、厚度公差小等出色的光學性能，主要用于高端液晶顯示器材中的擴散膜、增亮膜、反射膜、抗靜電保護膜、觸摸屏中的保護膜以及軟性顯示器用膜等領域。液晶面板上游原材料中，光學膜在背光模組、偏光片、液晶材料中均有使用。液晶顯示是目前主流的平板顯示技術，廣泛應用于液晶電視、筆記本電腦、顯示器和手機等領域。而在整個TFT-LCD生產過程中，光學薄膜的需求總面積大約是面板的15-20倍，成本約占液晶面板的15~20%。

中國正在成為全球最大的平板顯示器材生產大國，并且國內觸摸屏行業爆發式增長，促使光學薄膜的需求量迅猛提高，光學薄膜已成為光電產業鏈前端最為重要的戰略原材料之一。

07、高導熱石墨膜

石墨膜是一種石墨的薄膜，因為碳元素是非金屬元素,卻具有金屬材料的導電,導熱性能,還具有有機塑料一樣的可塑性，且還有特殊的熱性能,化學穩定性,潤滑和能涂敷在固體表面的等等一些良好的工藝性能,因此,導熱石墨在電子,通信,照明,航空及國防軍工等許多領域都得到了廣泛的應用。石墨膜主要用于電子產品內部避震散熱。

高導熱石墨膜是近年利用石墨的優異導熱性能開發的新型散熱材料。該產品是在特殊燒結條件下對基于碳材料的高分子薄膜反復進行熱處理加工，而制成的導熱率極高的片狀材料。石墨膜具有獨特的晶粒取向，沿兩個方向均勻導熱，片層狀結構可很好地適應任何表面，屏蔽熱源與組件的同時改進消費類電子產品的性能。廣泛應用于：筆記本電腦、智能手機、LED燈和可穿戴設備等。

壟斷及領先情況：由于未來智能手機市場將仍保持超過10%的增長率，對高導熱石墨膜需求非常高。尤其在Win10、超大屏等新趨勢下，平板電腦的出貨量也進一步提升。可穿戴設備也快速發展。全球在該行業主要參與者為：日本松下，美國Graftech、日本Kaneka和中國的碳元科技，因此，行業集中度較高。

石墨膜海外巨頭：

1、日本松下

日本松下元器件公司是日本松下集團旗下公司，該公司從1998年起由日本松下元器件北海道千歲工廠開發生產PGS石墨膜，早在2012年該公司開發出了厚度僅為10μm厚的石墨膜產品。

2、Graftech

始建于1886年，是世界上最大的石墨電極生產者，同時也是世界上最大的石墨炭素制品供應商。1996年在紐約交易所上市。

3、Kaneka

日本大型化工產品上市公司，主要產品包括多功能塑料、膨脹塑料、合成纖維等。

08、質子交換膜(PEM)

質子交換膜(PEM)是質子交換膜燃料電池(ProtonExchangeMembraneFuelCell，PEMFC)的核心部件，對電池性能起著關鍵作用。它不僅具有阻隔作用，還具有傳導質子的作用。全質子交換膜主要用氟磺酸型質子交換膜；nafion重鑄膜;非氟聚合物質子交換膜;新型復合質子交換膜等。

壟斷及領先情況：迄今為止最常用的質子交換膜(PEMFC)仍然是美國杜邦公司的Nafion膜，具有質子電導率高和化學穩定性好的優點，值得一提的是，PEMFC大多采用Nafion等全氟磺酸膜，國內裝配PEMFC所用的PEM主要依靠進口。

09、鋁塑膜

鋁塑膜所要求的指標很多，其中最重要的指標也是與普通復合膜不同的地方是：

極高的阻隔性、良好的冷沖壓成型性、耐穿刺性、耐電解液穩定性、電性能(包括絕緣性)。

壟斷及領先情況：由于鋁塑膜生產工藝難度較高，大部分國產鋁塑膜在耐電解液腐蝕性、沖深性能等方面不過關，因此，全球及國內鋁塑膜市場主要被日本DNP印刷、日本昭和電工等少數日本企業所壟斷。

比如早在2017年全球鋁塑膜市場中，日本DNP的市場占有率為45%，昭和電工的市場占有率為29%，兩者合計達到了74%，全球市場優勢地位十分明顯。

捷威動力電芯開發室經理馬博士曾經表示，國產鋁塑膜在可靠性方面和進口產品仍然很大差距，且成本也不是很低。業內人士一致認為，從3C到動力，鋁塑膜的國產化替代趨勢將與隔膜相似。

全球鋁塑膜巨頭：

1、大日本印刷株式會社（DNP）

大日本印刷株式會社（DNP）成立于1876年，總部位于日本東京，作為綜合印刷企業，業務范圍涵蓋情報交流、成像應用技術、生活空間、電子材料、PET容器用無菌灌裝系統等。

在鋁塑膜業務領域，DNP主要采用熱法工藝制備鋁塑膜，產品類型以88～152μm為主，2017年全球市場占有率約為45%。

2、昭和電工株式會社

昭和電工株式會社成立于1939年，總部位于日本東京，業務范圍涵蓋石油化學、化學品、電子、無機、鋁等產品。

在鋁塑膜業務領域，昭和電工主要采用干法工藝制備鋁塑膜，產品類型以88、113、122、152、153μm為主，2017年全球市場占有率約為29%。

3、新綸科技股份有限公司

中國新綸科技股份有限公司成立于2002年12月，于2010年1月在深圳證券交易所上市，證券代碼002341。目前的業務涵蓋電子功能材料、新能源材料、光電顯示材料、電子材料構件、智能模塑、科創及凈化工程和個人防護七大核心業務領域。

在鋁塑膜業務領域，新綸科技主要采用干法工藝制備鋁塑膜，產品類型以113、115μm為主。2019年度，新綸科技軟包鋰電池鋁塑膜產能為4,200萬平米，產量為1,699萬平米，銷量為1,339萬平米，銷售額為28,387萬元。

4、上海紫江新材料科技股份有限公司

上海紫江新材料科技股份有限公司成立于1995年12月，為上交所上市公司紫江企業（600210.SH）的控股子公司，主要從事鋰電池包裝鋁塑膜的研發、生產和銷售。

上海紫江新材料科技股份有限公司主要采用干法工藝制備鋁塑膜，產品類型以88、113、123、152μm為主。

5、道明光學股份有限公司

道明光學股份有限公司成立于2007年11月，目前的主營業務根據應用場景及領域的不同細分為個人安全防護材料及制品、車輛安全防護材料及制品、玻璃微珠型道路安全防護材料及制品、微納米棱鏡型反光材料及制品、液晶顯示用背光材料及模切組件、鋰離子電池封裝用材料、光電薄膜/板材、高性能離型材料等幾大板塊。

在鋁塑膜業務領域，新綸科技主要采用干法工藝制備鋁塑膜，產品類型以86、113、152μm為主。

10、反滲透膜

反滲透膜是一種模擬生物半透膜制成的具有一定特性的人工半透膜，是反滲透技術的核心構件。反滲透技術原理是在高于溶液滲透壓的作用下，依據其他物質不能透過半透膜而將這些物質和水分離開來。反滲透膜的膜孔徑非常小，因此能夠有效地去除水中的溶解鹽類、膠體、微生物、有機物等。系統具有水質好、耗能低、無污染、工藝簡單、操作簡便等優點。

反滲透膜廣泛用于電力、石油化工、鋼鐵、電子、醫藥、食品飲料、市政及環保等領域，在海水及苦咸水淡化，鍋爐給水、工業純水及電子級超純水制備，飲用純凈水生產，廢水處理及特種分離過程中發揮著重要作用。

反滲透膜是實現反滲透的核心元件，是一種模擬生物半透膜制成的具有一定特性的人工半透膜。一般用高分子材料制成。如醋酸纖維素膜、芳香族聚酰肼膜、芳香族聚酰胺膜。表面微孔的直徑一般在0.5~10nm之間，透過性的大小與膜本身的化學結構有關。有的高分子材料對鹽的排斥性好，而水的透過速度并不好。有的高分子材料化學結構具有較多親水基團，因而水的透過速度相對較快。因此一種滿意的反滲透膜應具有適當的滲透量或脫鹽率。

工作原理：反滲透又稱逆滲透，一種以壓力差為推動力，從溶液中分離出溶劑的膜分離操作。對膜一側的料液施加壓力，當壓力超過它的滲透壓時，溶劑會逆著自然滲透的方向作反向滲透。從而在膜的低壓側得到透過的溶劑，即滲透液;高壓側得到濃縮的溶液，即濃縮液。若用反滲透處理海水，在膜的低壓側得到淡水，在高壓側得到鹵水。

壟斷及領先情況：中國已成為全球反滲透膜最重要的生產國家之一，產量占比約為18.98%，僅次于美國。我國也是最大的反滲透膜消費國家，消費量占全球反滲透膜消費量的比例達到25.99%，不過，也有部分膜產品與發達國家尚存一定差距，仍然具有較大提升空間。比如電滲析膜為例，電滲析技術主要包括倒極電滲析(EDR)、液膜電滲析(EDLM)、填充床電滲析(EDI)、雙極性膜電滲析(EDMB)、無極水電滲析等，與國際水平相比，我國的ED工藝水平已接近世界先進水平，但均相離子交換膜卻20多年仍沒有工業化，對氯堿工業用的全氟離子交換膜主要靠進口解決。

總的來說，我國的電滲析膜品種較少，耐溫、耐氧化、耐酸堿和耐污染等性能較差，難以進行高濃度濃縮和不同離子的分離。

全球反滲透膜巨頭：

1、美國陶氏

陶氏是一家多元化的化學公司，運用科學和技術的力量，不斷創新，為人類創造更美好的生活。公司通過化學、物理和生物科學的有機結合來推動創新和創造價值，全力解決當今世界的諸多挑戰，如滿足清潔水的需求、實現可再生能源的生產和節約、提高農作物產量等。

陶氏以其一體化、市場驅動型、行業領先的特種化學、高新材料、農業科學和塑料等業務，為全球約180個國家和地區的客戶提供種類繁多的產品及服務，應用于包裝、電子產品、水處理、能源、涂料和農業等高速發展的市場。

2、深圳藍膜

深圳藍膜水處理有限公司是一家致力于環保水處理設備生產、銷售和服務于一體的創新型企業，致力于為用戶提供性能卓越、安全穩定的環保水處理產品。

作為一家創新型環保水處理企業，藍膜為數千家客戶提供了產品及服務，客戶覆蓋了電子、電力、石油、化工、市政、鋼鐵、冶金、食品醫藥等數十個行業領域。為客戶提供了環保水處理系統解決方案、水處理設備系統集成、工程總承包以及水處理運營等相關服務。

3、美國海德能

美國海德能公司（HYDRANAUTICS）創立于1963年，總部位于美國加利福尼亞州Oceanside市。1987年并入日本日東電工集團，是日本日東電工株式會社在美國的全資子公司之一。日東電工（NITTODENKO）株式會社是一家專業生產各種高分子材料的跨國公司，在世界各地設有一百多家子公司。

海德能公司自1970年進入反滲透水處理領域以來，一貫堅持追求先進的生產技術，最高的產品質量和完善的客戶服務。經過三十五年的不懈努力，已成為在世界上分離膜制造業中最著名、產品規格及品種最多、生產規模最大的卷式反滲透膜生產廠商之一，也是美國最早通過ISO-9001國際認證的反滲透膜生產商。

4、日本東麗

東麗公司是世界上最早從事反滲透膜技術開發的企業之一，是公認的先驅者。早在二十世紀60年代就開始膜技術的基礎研究，從原材料的選用、制膜技術的開發以及膜元件構造的設計等，為這一技術在超純水、海水淡化、污水再利用等水處理領域的應用發展做出了卓越的貢獻。

現在東麗已成為世界上少數的能同時提供醋酸纖維膜和聚酰胺復合膜的廠家，同時東麗也是世界一家具有RO、NF、UF、MF、MBR、纖維濾布等全系列膜技術研發與向市場提供全系列商業化膜產品的廠家。

5、韓國世韓

世韓是韓國（株）世韓（SAEHAN）集團于1998年8月在中國成立的合資企業。世韓膜集團前身是韓國三星（SAMSUNG）集團子公司合纖公司，現已成為韓國排名前30位的大型集團公司，其產品覆蓋了多種行業和領域，產品包括：世韓膜、世韓“CSM”RO膜、世韓納濾膜、世韓超濾膜、世韓反滲透膜、世韓純水機、世韓RO直飲機、家用RO純水機、世韓水家電、世韓軟水機、世韓純水機、世韓凈水器、世韓水處理設備、等的生產，其產品已獲得了ISO—9002及ISO-14001的認證。

世韓是世界上同時擁有反滲透膜生產技術和純水機生產技術的公司，并已獲得了日本“JHP”認證”、美國“FDA認證”、在中國世韓公司獲得“CCC”認證、中國“MA”國家衛生部批件和國家環境保護總局、中華人民共和國衛生部、國家質量監督檢驗檢疫總局聯合頒發的壞境與健康產業發展貢獻獎。

6、時代沃頓-匯通

中國的時代沃頓科技有限公司主要從事反滲透和納濾膜元件的研發、制造和服務，擁有膜片制造的核心技術和規模化生產能力，是國內最大的復合反滲透膜專業化生產企業，也是擁有強大技術支持的系統設計與應用服務的提供商。

目前公司擁有9個系列50多個規格品種的復合反滲透膜和納濾膜產品，全系列反滲透膜產品皆采用最先進的低污染技術，其產品品質已達到國際先進水平，其中一些型號膜元件的脫鹽率已經達到99.8%。

7、匈牙利蘇伊士GE

GE專注于世界至關重要的需求，以卓越人才和領先技術，致力解決最具挑戰的議題，提供包括能源、醫療、家庭、交通運輸和金融領域的解決方案。

GE水處理隸屬于GE發電設備與水處理集團，是全球領先的純凈水處理、循環水處理、原水廢水處理以及工藝生產過程處理的知名供應商，服務于煉油、化工、鋼鐵、電力、食品飲料、醫藥、電子和市政等行業。

審核編輯：湯梓紅